Khởi nguồn cho nền tảng kiến thức phân tích kỹ thuật chính là các nguyên tắc cơ bản của lý thuyết Dow. Đây được xem là một trong những lý thuyết “nguyên bản” nhất để hình thành thêm nhiều lý thuyết đầu tư chứng khoán khác. Chính vì lẽ đó, khi bạn nắm vững được các nguyên tắc cơ bản của lý thuyết Dow sẽ giúp cho nhà đầu tư xác định đúng hướng đi của thị trường và đưa ra quyết định giao dịch tối ưu hơn. Và bạn hãy dành ra 5 phút đọc thông tin dưới đây nhé. Chúng tôi sẽ giúp bạn có cái nhìn tổng quát về lý thuyết Dow và các nguyên tắc hoạt động cơ bản của nó.
Tìm hiểu lý thuyết Dow là gì?
Tên gọi của lý thuyết Dow được trích từ tên cha đẻ của nó, Charles H.Dow – một trong những nhân tài nổi bật trong thị trường đầu tư chứng khoán. Và hiện nay lý thuyết này được mọi người đầu tư trong giới gọi là một khung phân tích kỹ thuật chứng khoán.
Mục đích nguyên thủy của lý thuyết Dow khá thú vị là vì người sáng lập tập trung vào sử dụng những xu hướng thị trường chứng khoán làm thước đo cho một nền kinh tế. Nhưng về sau này, ngày càng có nhiều người sử dụng nó như một phương pháp để giúp dự báo giá cổ phiếu trong tương lai sẽ diễn ra như thế nào.
Thực tế là phân tích kỹ thuật cũng đã thừa kế rất nhiều cũng như xây dựng hướng phát triển của lý thuyết Dow. Từ đó lý thuyết này đã thêm vững chắc, đơn giản và dễ hiểu hơn rất nhiều.
Và để vận dụng được lý thuyết Dow thì bạn cần phải biết được các nguyên tắc hoạt động của nó như thế nào. Theo đó, nhằm giúp cho nhà đầu tư nắm bắt được tất cả những thông tin nguyên tắc một cách chi tiết nhất. Thuvientaichinh sẽ phân tách luận điểm này thành 2 bài liên tiếp nhau. Bạn hãy cùng theo dõi với chúng tôi nhé.
Các nguyên tắc cơ bản của lý thuyết Dow (Phần 1)
Nguyên tắc chỉ số bình quân sẽ phản ánh lên mọi vấn đề
Bản chất của lý thuyết Dow chính là tất cả những yếu tố trong quá khứ, hiện tại và tương lai đều sẽ tác động đến xu hướng của thị trường chứng khoán. Cụ thể là nó sẽ phản ánh chi tiết qua giá cổ phiếu và các chỉ số liên quan. Những yếu tố mà các nhà giao dịch cần phải để tâm đến đó là lạm phát, lãi suất và báo cáo tài chính của doanh nghiệp. Bởi những yếu tố này sẽ phản ánh lên được yếu tố cung cầu của thị trường.
Hầu hết những yếu tố này sẽ động và định giá thị trường. Tuy nhiên có một số trường hợp mà chúng ta không thể nào dự đoán trước được như thiên tai hay động đất. Nhưng khi những hiện tượng này xảy ra thì chúng sẽ tác động làm thay đổi giá cổ phiếu ngay lập tức.
Trong quá trình quan sát, khi mọi vấn đề thay đổi thì sẽ kéo theo xu hướng thị trường thay đổi kèm với giá. Chẳng hạn như cổ phiếu của một doanh nghiệp sẽ giảm xuống ngay sau khi tin tức đưa ra không có dấu hiệu tích cực đối với nhà đầu tư. Chính vì lẽ đó mà rất nhiều nhà giao dịch chỉ cần quan sát biến động giá là có thể xác định được xu hướng của thị trường. Hoặc cao cấp hơn là rất nhiều trader lâu năm cũng không cần dùng đến các chỉ báo chỉ vì tính chất những yếu tố tác động đến thị trường luôn được sử dụng trong lĩnh vực tài chính.
Nguyên tắc ba giai đoạn xu hướng chính
Đầu tiên chúng ta cần phải hiểu được xu hướng theo định nghĩa của Dow là như thế nào thì mới có thể áp dụng được các nguyên tắc cơ bản của lý thuyết Dow. Hiểu một cách đơn giản thì xu hướng tăng là khi giá hiện tại cao nhất và cao hơn mức giá đỉnh trước đó. Còn xu hướng giảm là khi giá hiện tại cũng cao hơn mức giá thấp nhất trước đó. Theo đó, dựa trên cơ sở của lý thuyết Dow thì chúng ta có thể phân chia xu hướng thành 3 phần:
- Xu hướng chính là một xu hướng kéo dài từ 1 đến 3 năm. Tuy nhiên không một nhà giao dịch nào có thể dự đoán chính xác khung thời gian này. Cũng như nó không bị tác động hay thao túng của một bên thứ 3 nào cả.
- Xu hướng phụ thì luôn có sự dịch chuyển ngược chiều với xu hướng chính và nó kéo dài từ 1 đến 3 tháng.
- Xu hướng nhỏ có khung thời gian ngắn hạn chỉ tầm 3 tuần nhưng nó sẽ dịch chuyển ngược lại với xu hướng phụ.
Một nguyên tắc cơ bản của lý thuyết Dow chính là hãy tập trung giao dịch vào xu hướng chính. Vì xu hướng phụ và nhỏ sẽ không rõ ràng và dễ gây ra các tín hiệu nhiễu đối với nhà giao dịch.
Hoặc thị trường đầu tư chứng khoán hiện nay cũng không ít trường hợp trader tập trung quá nhiều vào xu hướng phụ và nhỏ. Hay nói cách khác là tập trung vào khung thời gian ngắn hạn. Việc này có thể tùy thuộc vào chiến lược mỗi người. Tuy nhiên, bạn sẽ không thể nào nhìn nhận được khái quát cũng như bỏ lỡ các cơ hội giao dịch lớn.
Nguyên tắc xu hướng chính bao gồm 3 giai đoạn
Tiếp nối nội dung trên thì nguyên tắc cơ bản của lý thuyết Dow sẽ tập trung xoáy sauad vào xu hướng chính. Theo đó nó sẽ được chia thành 3 giai đoạn là:
- Giai đoạn tích lũy khi tâm lý thị trường đang đi theo một hướng tiêu cực và làm cho giá cổ phiếu giảm hoặc gần như là không dịch chuyển. Đây cũng chính là thời điểm chuẩn bị cho một xu hướng tăng sắp diễn ra. Từ đó kéo theo nhiều nhà đầu tư sẽ bắt đầu tham gia vào thị trường.
- Giai đoạn bùng nổ: Đây là giai đoạn khi có quá nhiều nhà đầu tư tham gia vào thị trường và làm cho biến động sôi nổi cực kỳ mạnh mẽ. Từ đó làm cho giá cổ phiếu có xu hướng tăng và nhiệm vụ của bạn là tìm ra điểm khác biệt mà “không phải ai cũng nhìn thấy” để đạt lợi nhuận.
- Giai đoạn dư thừa: Một khi thị trường đã tăng đến một ngưỡng nhất định nào đó thì phe mua sẽ dần yếu thế và thị trường xuất hiện tình trạng “dư thừa”. Và các nhà đầu tư sẽ bắt đầu bán lại cổ phiếu và dẫn đến xu hướng giảm.
Kết luận
Trên đây chỉ là 3 nguyên tắc cơ bản của lý thuyết Dow, các nhà giao dịch hãy tiếp tục theo dõi phần 2 của luận điểm này nhé. Thuvientaichinh chắc chắn 3 nguyên tắc sau đó sẽ giúp bạn hiểu rõ từ A đến Z về lý thuyết Dow.
Bài viết liên quan:
- MT4 là gì? Cách sử dụng MetaTrader 4 mới nhất 2022
- Giao dịch sàn Forex có hợp pháp không ?
- Moving Average là gì ? Cách sử dụng đường trung bình động (MA) hiệu quả
- Mô hình nến búa ngược là gì? Tìm hiểu từ A-Z
- Trendline là gì? Cách vẽ Trendline (đường xu hướng) đúng chuẩn
- Xếp hạng các sàn giao dịch Forex uy tín tốt nhất
Mời bạn tham gia Cộng Đồng Telegram THƯ VIỆN TÀI CHÍNH để nhận thêm kiến thức, chiến lược và trao đổi thông tin cùng hơn 100.000 Nhà Đầu Tư!!!
Group Chat: https://t.me/ThuVienTaiChinhGroup
Channel Tín Hiệu Giao Dịch: https://t.me/TaiChinhThuVien
